1｜为什么加勒比项目必须“涨价”？全球监管压力的系统性分析

加勒比 CBI 的制度升级并不是单一国家的选择，而是国际监管体系驱动的必然结果。

（1）欧盟对申根边境安全的要求不断提高

部分加勒比国家享有申根免签待遇，使欧盟持续关注：

• 尽调是否足够严格

• 资金来源是否经过核查

• 是否存在“规避制裁人员进入欧洲”的风险

• 是否存在“以低标准交换免签便利”的情况

欧洲议会公开要求实施更严格的审核与透明度标准。

（2）美国财政部推动的“六项 CBI 原则”

该框架要求：

• 强化申请人背景调查

• 建立跨国共享数据系统

• 增加透明度披露

• 允许事后撤销护照

• 对所有申请人进行深度尽调

• 加强反洗钱要求

加勒比多国已承诺全面落实。

（3）FATF、OECD 等组织要求提高透明度与反洗钱标准

FATF（金融行动特别工作组）警告：

• 必须加强 SOF（资金来源）与 SOW（财富来源）审查

• 必须增加项目财务透明度

• 必须接受独立监管机构监督

这直接推动加勒比国家从“项目管理”向“制度治理”转变。

2｜实际投资门槛变化：不是“统一 20 万美元”，而是差异化提升（最新核查版）

虽然备忘录提出 20 万美元为未来最低基准，但截至目前，各国仍执行自身经过核查的官方标准：

📌 重点说明：
“四国统一 20 万美元”是方向性共识，而非当前执行标准。
目前仍以各国官方公布数额为最终依据。

3｜区域监管：加勒比 CBI 正从“单国项目”进入“区域治理时代”

四国备忘录中的重点是：建立区域级监管机构，负责：

• 制定统一标准

• 审查项目透明度

• 统一风险等级

• 对国家级项目实施监督

• 处理信息共享与护照撤销事务

这意味着：

✔ 加勒比 CBI 的标准将逐渐一致化

✔ 申请审批将更规范、更透明

✔ 未来短期内可能继续强监管

这对护照的长期稳定性是一大利好。

4｜更严格的尽调将成为“新常态”

未来尽调的趋势包括：

• 资金来源链要求更完整

• 银行流水与税务记录审核更深入

• 高风险地区申请人审理周期延长

• 引入面试（部分国家已实施）

• 申请人需提供更多资产结构证明

换句话说：

CBI 将从“文件移民”走向“实质尽调移民”。

5｜改革对申请人的真实影响：成本提高，但长期风险明显下降

（1）项目成本可能持续上调

随着统一门槛及监管体系落地，捐款类项目继续涨价的可能性极大。

（2）审核周期可能延长

更多尽调意味着：

• 审核不再是 60–90 天的固定周期

• 高风险申请人可能需数月至半年

（3）申请成功率将因尽调严格而出现更大差异

未准备完善 SOF／SOW 的申请人将面临更高拒签概率。

但对于合规申请人：

✔ 护照未来被国际金融系统接受度更高

✔ 风险大幅下降

✔ 项目更稳定，不会因政治压力突然被取消

6｜加勒比五国在制度升级后的定位（对比框架）

在未来的五国体系中，可能形成如下定位：

7｜结语：涨价不是风险，而是 CBI 价值提升的开始

加勒比 CBI 正经历十年来最大规模制度升级。
虽然投资额提高、审核变严，但这并不削弱项目价值，反而让护照变得：

✔ 更安全

✔ 更透明

✔ 更被国际接受

✔ 更具长期稳定性

对高净值家庭而言——
现在依然是申请 CBI 的窗口期。
一旦区域监管全面落地，成本、审核难度与周期都将进一步上升。